Rentabilité, Coûts & Payroll

Relier performance commerciale, structure de coûts et GOP

Où se dégrade réellement la marge et qu'est-ce qui reste maîtrisable ?

AM
Synthèse managériale
Lecture exécutive en 30 secondes
Ce qui va bien
La structure de revenu reste solide sur les départements principaux.
Ce qui se dégrade
Le GOP est pénalisé par la hausse des charges de distribution, énergie et masse salariale.
Effet marché
Une partie de la pression vient de l'énergie et de la demande régionale.
Effet actif
Les charges opérationnelles, le payroll et les commissions restent pilotables.
Prochaine action
Prioriser un plan charges maîtrisables sur énergie, payroll et commissions OTA.

1. KPIs Rentabilité exécutifs

Santé marge du portefeuille · YTD

Marge Départementale
62,0 %
-1,2 %vs Budget
GOP
43,64 M MAD
-2,9 %vs Budget
Marge GOP
36,6 %
-1,6 %vs Budget
Marge EBITDA
26,7 %
-2,0 %vs Budget
Marge NOI
22,1 %
-1,8 %vs Budget
Flow-through
12 %
-33,0 %vs cible
Mgmt Fees
5,64 M MAD
+1,4 %vs Budget
Réserve FF&E
4,31 M MAD
0,0 %vs Budget
Masse salariale %
32,1 %
+1,6 %vs Budget
Énergies
11,24 M MAD
+14,8 %vs Budget
Masse salariale / CA
24,8 %
+1,6 %vs Budget
Payroll / chambre occ.
512 MAD
+4,8 %vs Budget
Undistributed / CA
19,4 %
+2,1 %vs Budget
Énergie / chambre occ.
342 MAD
+18,0 %vs Budget
Maintenance / PAR
86 MAD
+7,6 %vs Budget

2. Top fuites de marge prioritaires

Où la marge se perd — impact chiffré, cause probable, challenge sourcé · cliquer « Pourquoi ? »

Fuite de marge totale estimée
~2,35 M MAD / YTD
Cumul des 5 moteurs ci-dessous. Plan de remédiation à challenger en revue de performance.
Critique
Énergies (Utilities)
Factures énergie · P&L mensuel HauteCritique
Réel
5,38 M MAD
Budget
4,62 M MAD
Écart
+16,4 %
Impact estimé
~760 k MAD
Cause probable · Prix marché en hausse + climatisation non optimisée + retard plan CVC.
Critique
Coût de distribution
Rapport canaux · Contrats OTA HauteCritique
Réel
4,39 M MAD
Budget
3,64 M MAD
Écart
+20,6 %
Impact estimé
~750 k MAD
Cause probable · Aucune renégociation récente des paliers Booking · dépendance OTA élevée.
Élevée
Masse salariale (Payroll)
Payroll détaillé · Ratios productivité MoyenneVigilance
Réel
4,12 M MAD
Budget
3,78 M MAD
Écart
+9,0 %
Impact estimé
~340 k MAD
Cause probable · Heures supplémentaires F&B et Rooms non plafonnées vs pickup réel.
Moyenne
Marge F&B
P&L F&B · Food cost par outlet MoyenneSurveillance
Réel
2,64 M MAD
Budget
2,48 M MAD
Écart
+6,5 %
Impact estimé
~160 k MAD
Cause probable · Food cost à +2 pts vs budget · captage dinner insuffisant.
Moyenne
G&A
Undistributed detail MoyenneVigilance
Réel
4,12 M MAD
Budget
3,78 M MAD
Écart
+9,0 %
Impact estimé
~340 k MAD
Cause probable · A&G pèse 32 % du Undistributed · overhead structure non challengé.

3. Attribution α / β · Rentabilité

Part imputable à l'exécution vs marché pour la dégradation GOP

Attribution α / β
RevPAR vs budget
Écart observé · -13 % vs budget
Actionnabilité Élevée Confiance Moyenne
Alpha actif +69%
Beta marché +23%
Non expliqué 8%
Drivers Alpha (actif)
  • •Sous-captation vs compset (RGI -6 pts)
  • •Dépendance OTA / TO en hausse
  • •Ratio direct -3,1 pts vs N-1
Drivers Beta (marché)
  • •Pickup destination leisure -4 pts
  • •Ralentissement compression nights weekends
Cause principale · Exécution commerciale — sur-dépendance OTA/TO et yield défensif
Question à challenger · « Quelles actions commerciales sont prévues pour combler le retard d'occupation leisure et réduire la dépendance OTA / TO ? »
Sources · STR mensuel · Rapport canaux hebdo · Forecast pickupDonnées manquantes · 2
Créer une actionPréparer question BR
Validation métier requise — l'IA propose une lecture, l'asset manager garde la décision.
Passerelle de rentabilité (CA → NOI)
Hyatt Regency Taghazout · YTD · CA → Charges Dept → Marge Dept → A&G → IT → S&M → POM → Énergies → GOP → Mgmt Fees → Non-op → EBITDA → FF&E → NOI

4. Marges départementales par hôtel

CA · charges directes · payroll · marge MAD & % · contribution GOP

HôtelDépartementCACharges dir.PayrollMarge MADMarge %Budget %N-1 %Contrib. GOPCommentaire
Hyatt Regency TaghazoutRooms84,20 M MAD18,24 M MAD12,40 M MAD53,56 M MAD63,6 %66,2 %65,4 %72,4 %Forte marge naturelle, sous pression payroll
Hyatt Regency TaghazoutF&B22,98 M MAD8,24 M MAD8,64 M MAD6,10 M MAD26,5 %30,1 %28,4 %18,2 %Food cost + payroll dérivent
Hyatt Regency TaghazoutMICE2,14 M MAD620 k MAD820 k MAD700 k MAD32,7 %38,4 %34,2 %2,1 %Pipeline à structurer
Hyatt Regency TaghazoutSpa / Loisirs3,24 M MAD480 k MAD1,42 M MAD1,34 M MAD41,4 %44,6 %42,8 %4,0 %Satisfaction élevée
Hyatt Regency TaghazoutAutres revenus6,04 M MAD1,82 M MAD0 MAD4,22 M MAD69,9 %68,2 %67,1 %3,3 %Redevances & parking
Mercure Nador RifRooms14,82 M MAD3,62 M MAD2,18 M MAD9,02 M MAD60,9 %66,4 %64,2 %68,4 %Payroll et énergie pèsent
Mercure Nador RifF&B4,42 M MAD1,54 M MAD1,34 M MAD1,54 M MAD34,8 %42,1 %40,6 %12,4 %Food cost +3 pts vs budget
Mercure Nador RifMICE480 k MAD140 k MAD120 k MAD220 k MAD45,8 %54,2 %52,4 %1,8 %Petits événements uniquement
Mercure Nador RifAutres revenus2,68 M MAD640 k MAD0 MAD2,04 M MAD76,1 %74,4 %73,2 %15,4 %Parking & redevances
Marriott RabatRooms88,40 M MAD15,24 M MAD11,24 M MAD61,92 M MAD70,0 %69,2 %68,4 %71,2 %Excellent flow-through
Marriott RabatF&B22,62 M MAD6,82 M MAD6,24 M MAD9,56 M MAD42,3 %41,8 %40,2 %16,4 %Marge tenue
Marriott RabatMICE6,18 M MAD1,24 M MAD1,24 M MAD3,70 M MAD59,9 %58,4 %57,2 %6,4 %Pipeline solide
Marriott RabatSpa / Loisirs3,12 M MAD420 k MAD980 k MAD1,72 M MAD55,1 %53,8 %52,4 %3,0 %Corporate wellness porteur
Marriott RabatAutres revenus12,08 M MAD3,24 M MAD0 MAD8,84 M MAD73,2 %71,4 %70,2 %3,0 %Parking, redevances, boutiques

Masse salariale par département

Payroll, ratio CA, productivité, risque

HôtelDépartementPayroll% CA/ chambre occ.BudgetÉcartProductivitéRisque
Hyatt Regency TaghazoutRooms12,40 M MAD14,7 %302 MAD11,80 M MAD+5,1 %3,8 chambres/agent/jourMoyen
Hyatt Regency TaghazoutF&B8,64 M MAD37,6 %210 MAD7,92 M MAD+9,1 %18 couverts/agent/serviceÉlevé
Hyatt Regency TaghazoutA&G3,24 M MAD2,7 %79 MAD2,98 M MAD+8,7 %N/AMoyen
Hyatt Regency TaghazoutSales & Marketing2,68 M MAD2,3 %65 MAD2,54 M MAD+5,5 %N/AFaible
Hyatt Regency TaghazoutMaintenance / POM2,18 M MAD1,8 %53 MAD2,04 M MAD+6,8 %N/AMoyen
Hyatt Regency TaghazoutSpa / Loisirs1,42 M MAD43,8 %35 MAD1,32 M MAD+7,6 %12 soins/agent/jourMoyen
Hyatt Regency TaghazoutMICE / Banquets820 k MAD38,3 %20 MAD780 k MAD+5,1 %N/AFaible
Mercure Nador RifRooms2,18 M MAD14,7 %112 MAD2,04 M MAD+6,9 %3,2 chambres/agent/jourMoyen
Mercure Nador RifF&B1,34 M MAD30,3 %69 MAD1,18 M MAD+13,6 %14 couverts/agent/serviceÉlevé
Mercure Nador RifA&G720 k MAD3,2 %37 MAD620 k MAD+16,1 %N/AÉlevé
Mercure Nador RifMaintenance / POM620 k MAD2,8 %32 MAD540 k MAD+14,8 %N/AÉlevé
Mercure Nador RifSales & Marketing420 k MAD1,9 %22 MAD420 k MAD0,0 %N/AFaible
Marriott RabatRooms11,24 M MAD12,7 %231 MAD10,80 M MAD+4,1 %4,1 chambres/agent/jourFaible
Marriott RabatF&B6,24 M MAD27,6 %128 MAD5,98 M MAD+4,3 %22 couverts/agent/serviceFaible
Marriott RabatA&G2,64 M MAD2,0 %54 MAD2,58 M MAD+2,3 %N/AFaible
Marriott RabatSales & Marketing2,18 M MAD1,6 %45 MAD2,14 M MAD+1,9 %N/AFaible
Marriott RabatMaintenance / POM1,82 M MAD1,4 %37 MAD1,78 M MAD+2,2 %N/AFaible
Marriott RabatMICE / Banquets1,24 M MAD20,1 %25 MAD1,18 M MAD+5,1 %N/AFaible

Undistributed Expenses

Décomposition · % CA · Écart budget · Driver opérationnel lié

CatégorieValeur% CAÉcart budgetÉcart N-1Driver opérationnel
A&G10,80 M MAD9,1 %+8,7 %+6,2 %Overhead structure
IT1,40 M MAD1,2 %-5,6 %-1,4 %Contrats logiciels
Sales & Marketing6,90 M MAD5,8 %+4,2 %+8,1 %Digital + commissions internes
Property Operations & Maintenance4,10 M MAD3,4 %+7,6 %+6,4 %Maintenance corrective
Énergies (Utilities)16,80 M MAD14,2 %+16,4 %+18,0 %Chambres occupées & climatisation
Franchise / Management fees3,40 M MAD2,9 %+1,2 %+4,4 %% du CA

Drivers de coûts · croisements charges / drivers

Sensibilité des coûts aux drivers opérationnels

Commissions OTA vs nuitées OTA
+21 % / +11 %
Commissions OTA vs PMC
+21 % / +2,4 %
Payroll Rooms vs chambres occupées
+5,1 % / +2 pts
Énergie vs chambres occupées
+18 % / +2 pts
Maintenance vs chambres disponibles
+7,6 % / 0 %
Charges F&B vs CA F&B
+9 % / -3 %

Écarts de coûts

Heatmap vs budget

Énergies
+16,4 %
9,2 % du CA
Masse salariale non distribuée
+9,0 %
7,0 % du CA
Commissions OTA
+20,6 %
7,5 % du CA
Coût matières F&B
+6,5 %
4,5 % du CA
POM
+7,6 %
3,1 % du CA
IT
-5,6 %
1,2 % du CA
Frais cartes bancaires
+7,9 %
0,7 % du CA
Mix marge départementale
Énergies vs Occupation

Détail des coûts

CatégorieRéelBudgetN-1% CAÉcartCommentaire
Énergies5,38 M MAD4,62 M MAD4,41 M MAD9,2 %+16,4 %Tarif électricité & charge climatisation
Masse salariale non distribuée4,12 M MAD3,78 M MAD3,64 M MAD7,0 %+9,0 %Heures supp. F&B et technique
Commissions OTA4,39 M MAD3,64 M MAD3,12 M MAD7,5 %+20,6 %Mix Booking.com plus élevé
Coût matières F&B2,64 M MAD2,48 M MAD2,41 M MAD4,5 %+6,5 %Hausse prix fournisseurs
POM1,84 M MAD1,71 M MAD1,64 M MAD3,1 %+7,6 %Retard maintenance préventive
IT680 k MAD720 k MAD690 k MAD1,2 %-5,6 %Sous le plan
Frais cartes bancaires410 k MAD380 k MAD360 k MAD0,7 %+7,9 %Part OTA plus élevée